Strategie di copertura per un mercato Crypto Bear

I mercati ribassisti sono una parte inevitabile dell'investimento. In cripto, di solito sono più intensi a causa della natura volatile del settore. In risposta, molti investitori finiscono per vendere in perdita o acquistare impulsivamente nel prossimo hot token sperando in una rapida ripresa.

Quello che dovrebbero invece fare è la copertura, che consiste nell'effettuare investimenti aggiuntivi che limitano le perdite dai loro investimenti esistenti. Ad esempio, se detieni Bitcoin e il suo prezzo scende, la copertura può ridurre la tua perdita complessiva. 

Siamo in un mercato ribassista?

Dal suo picco a metà novembre 2021, la capitalizzazione di mercato totale della criptovaluta ha registrato a declino significativo.

Prendi Bitcoin. Una volta considerata una copertura contro l'inflazione, e regolarmente paragonata all'oro, la sua recente azione sui prezzi si è spostata strettamente correla con il Nasdaq 100.

Cosa significa questo? Bitcoin è un asset "a rischio". E di conseguenza è sensibile ai movimenti dei tassi di interesse sia al rialzo che al ribasso. 

In generale, la Fed aumenta i tassi di interesse per combattere l'inflazione. I consumatori tendono a prendere meno in prestito e limitare la spesa che, a sua volta, fa scendere i prezzi di asset finanziari come la criptovaluta.

Durante i periodi di aumento dei tassi di interesse, gli investitori di solito parcheggiano le proprie attività in strumenti che offrono rendimento, come le obbligazioni. Il contrario si verifica quando i tassi di interesse diminuiscono, generalmente gratificanti gli investitori che mettono denaro in attività più rischiose.

Con il recente annuncio della Fed a aumentare il tasso sui fondi federali 75 punti base (il più grande aumento di un mese in 28 anni), i portafogli di molti investitori in criptovalute hanno subito un duro colpo.

Ma non è tutto rovina e oscurità. Ci sono modi per sopravvivere al prossimo mercato rialzista. La sezione seguente descrive una serie di strategie di copertura per aiutare gli investitori in criptovalute a proteggere i loro portafogli: vendite allo scoperto, aumento dell'esposizione alle stablecoin, opzioni, yield farming e media del costo del dollaro.

Vendita allo scoperto

La vendita allo scoperto consente agli investitori di trarre profitto quando i prezzi delle criptovalute scendono di valore. L'obiettivo è restituire un asset precedentemente preso in prestito (in questo caso criptovaluta) a un prestatore e intascare la differenza. A differenza di una posizione lunga, dove il rialzo è illimitato, i guadagni sono limitati al prezzo minimo dell'asset. 

Aumento dell'esposizione alle stablecoin

Sebbene il non del tutto esente da rischi, le stablecoin consentono agli investitori di sfuggire alla volatilità fissando il loro valore, generalmente, a valute fiat. Pur detenendo posizioni in stablecoin, gli investitori possono persino guadagnare entrate passive puntando le loro monete utilizzando applicazioni DeFi o depositando i loro token in piattaforme o scambi centralizzati. Fai attenzione, tuttavia, poiché "condizioni di mercato estreme" possono portare a piattaforme Blocco prelievi di fondi.

Opzioni crittografiche

I contratti di opzione sono disponibili in due versioni, chiama e mette. I trader possono proteggere le posizioni long acquistando opzioni put. Una put è un tipo di contratto che consente all'acquirente dell'accordo di vendere un bene specifico al prezzo di oggi in una data successiva.  

In altre parole, l'acquisto di un contratto put è come l'acquisto di un'assicurazione di portafoglio. Dà la possibilità di vendere un token in calo a un prezzo di esercizio predeterminato.

Un'altra possibilità è vendere opzioni call. Qui il venditore riceve un premio per aver accettato di consegnare l'attività sottostante a un prezzo stabilito prima di una data prestabilita se l'acquirente lo richiede.

Rendimento agricolo

L'agricoltura del rendimento è un processo in cui gli utenti possono guadagnare ricompense unendo insieme le loro risorse crittografiche. Altri utenti possono utilizzare le criptovalute aggiunte a questi pool, che sono controllate da pezzi di software (noti come contratti intelligenti) per il prestito, il prestito e lo staking. 

Applicazioni come Finanza convessa or Balancer può offrire APY ovunque dal 5% all'11%, premiando gli utenti che depositano i loro BTC, ETH e stablecoin.

Costo medio del dollaro

Mediante la media dei costi in dollari è possibile ridurre l'impatto della volatilità poiché l'acquisto di un asset viene distribuito nel tempo. Il vantaggio di acquistare regolarmente durante i trend ribassisti del mercato è che garantisce rendimenti più elevati se gli asset vengono mantenuti fino a un mercato rialzista.

Conclusione

Sebbene il mercato delle criptovalute sia in modalità panico, ci sono semplici strategie efficaci per proteggere e persino far crescere il tuo stack di criptovalute. Visita il Accademia Phemex per saperne di più.