- L'AUD/JPY ha raggiunto i massimi da novembre 2014 in seguito ai dati sull'indice dei prezzi al consumo di Tokyo, inferiori alle attese, pubblicati venerdì.
- Il rendimento dei titoli di stato australiani a 10 anni ha raggiunto il massimo di 21 settimane pari al 4.59%.
- L'IPC di Tokyo è sceso al di sotto dell'obiettivo del 2% della Banca del Giappone (BoJ) per la seconda volta quest'anno.
- La BoJ ha deciso di mantenere il tasso di interesse di riferimento allo 0% durante la riunione di aprile.
Venerdì l'AUD/JPY estende la sua serie di vittorie consecutive per la quinta sessione consecutiva. Il dollaro australiano (AUD) trova supporto nell'aumento delle richieste per una posizione aggressiva per la politica monetaria della Reserve Bank of Australia (RBA). La revisione di TD Securities indica un ritardo nel previsto taglio dei tassi da parte della Reserve Bank of Australia (RBA) fino a febbraio 2025 invece che a novembre. Ciò rafforza il dollaro australiano (AUD) e di conseguenza supporta il cross AUD/JPY.
Anche i dati dell'indice dei prezzi al consumo (CPI) australiano di mercoledì, superando le aspettative, stanno giocando un ruolo nell'aumento dei rendimenti dei titoli di stato australiani poiché i trader sottovalutano le aspettative relative ai tagli dei tassi di interesse da parte della RBA nel 2024. ha raggiunto il massimo in 10 settimane del 21%, indicando una significativa tendenza al rialzo.
Lo yen giapponese (JPY) è crollato in seguito alla pubblicazione dell'indice giapponese dei prezzi al consumo (CPI) di Tokyo, che è stato ben al di sotto delle aspettative all'inizio di venerdì. Questo dato segna la seconda volta quest’anno che l’inflazione è scesa al di sotto dell’obiettivo del 2% della Banca del Giappone (BoJ). I membri del consiglio della BoJ hanno deciso di mantenere il tasso di interesse di riferimento allo 0% durante la riunione di revisione della politica monetaria di aprile di venerdì. In particolare, a marzo, la banca centrale ha alzato i tassi per la prima volta dal 2007, segnalando la fine dell’era dei tassi di interesse negativi in Giappone, iniziata nel 2016.
Daily Digest Market Movers: AUD/JPY guadagna terreno dopo i dati più deboli sull'IPC di Tokyo
- Il governatore della BoJ Kazuo Ueda ha fornito approfondimenti sulla decisione della banca centrale di mantenere lo status quo durante la conferenza stampa post-incontro politico di venerdì. Ueda ha sottolineato che la BoJ adeguerà il grado di allentamento monetario se il tasso di inflazione sottostante aumenta. Inoltre, ha sottolineato che per il momento verranno mantenute condizioni finanziarie accomodanti, indicando l'impegno della BoJ a sostenere la ripresa economica e la stabilità attraverso misure monetarie accomodanti.
- L'indice dei prezzi al consumo di Tokyo è aumentato dell'1.8% su base annua ad aprile, ben al di sotto del dato precedente del 2.6%. I mercati si aspettavano in generale che l’inflazione di Tokyo rimanesse stabile nel corso del periodo. L’indice dei prezzi al consumo core è sceso bruscamente all’1.6% su base annua, segnando il livello più basso da marzo 2022 e scendendo ben al di sotto delle previsioni del 2.2%.
- La valutazione di SocGen sulla potenzialità del cambio USD/JPY di testare i limiti di intervento del Ministero delle Finanze giapponese a causa delle persistenti aspettative sui tassi statunitensi e delle recenti dinamiche di mercato suggerisce un'attenzione significativa all'interazione tra i dati economici statunitensi e i movimenti valutari.
- Venerdì, un rapporto di Reuters afferma che la Banca del Giappone (BOJ) prevede che l’inflazione rimarrà vicina al suo obiettivo del 2% nei prossimi anni e segnalerà la sua disponibilità ad aumentare i tassi di interesse dai livelli prossimi allo zero. Questa posizione della BOJ mira a prevenire il deprezzamento dello yen e a scoraggiare i partecipanti al mercato dallo spingere la valuta a nuovi minimi di 34 anni.
- L'agenzia di stampa Jiji ha riferito giovedì che la Banca del Giappone (BOJ) potrebbe ridurre i suoi acquisti di obbligazioni e sembra esercitare un'influenza più significativa sul sentiment del mercato rispetto ai dati dell'indice dei prezzi al consumo di Tokyo (CPI) inferiori alle attese rilasciati oggi.
- Secondo Luci Ellis, capo economista di Westpac ed ex vicegovernatore (economico) presso la Reserve Bank of Australia, l'inflazione ha leggermente superato le aspettative nel trimestre di marzo. Si prevede che il Consiglio manterrà i tassi di interesse a maggio e hanno rivisto la data prevista per la riduzione iniziale dei tassi da settembre a novembre di quest'anno.
- Barrenjoey Capital Partners, una delle principali società di investment banking australiane. si consiglia di utilizzare la media troncata per classificare l'inflazione australiana. Il tasso annualizzato di inflazione media troncata su sei mesi dell'Australia, pari al 3.6%, è in particolare il più alto a livello mondiale, superando persino il tasso annualizzato di inflazione media troncata su sei mesi degli Stati Uniti, pari al 3.2%.
- L'indice dei prezzi al consumo (CPI) australiano è aumentato dell'1.0% su base trimestrale nel primo trimestre del 2024, contro lo 0.8% e lo 0.6% previsti in precedenza. L'IPC (su base annua) è aumentato del 3.6% rispetto alla previsione del 3.4% per il primo trimestre e del 1% precedente. L'indice mensile dei prezzi al consumo (anno su anno) australiano è aumentato del 4.1% a marzo, contro le aspettative del mercato e la lettura precedente del 3.5%.
- Secondo il Japan Times, la percentuale di aziende giapponesi che intendono aumentare la propria tabella salariale ha raggiunto il 70.7%, segnando un aumento di 6.3 punti percentuali rispetto all'anno precedente. Inoltre, il numero di aziende che intendono implementare aumenti salariali e aumenti salariali regolari per un totale del 5% o più ammonta al 36.5%, quasi raddoppiando rispetto all’anno precedente. Ciò potrebbe fornire supporto allo Yen.
Analisi tecnica: L'AUD/JPY sale al livello principale di 102.50
Venerdì l'AUD/JPY viene scambiato intorno a 102.50, superando il limite superiore del canale ascendente giornaliero, scambiando intorno a 102.84, il massimo da novembre 2014. Inoltre, il Relative Strength Index (RSI) a 14 giorni tende al di sopra del livello 50, rafforzando il sentimento rialzista. La resistenza immediata si vede al livello psicologico di 103.00.
Sul lato negativo, il supporto immediato per la coppia AUD/JPY potrebbe essere trovato al livello psicologico di 102.00. Se la coppia dovesse scendere al di sotto di questo livello, il cross AUD/JPY potrebbe portare ad un ulteriore calo verso il livello psicologico di 100.00, seguito dalla media mobile esponenziale (EMA) a 21 giorni al livello di 99.95. Un ulteriore deprezzamento probabilmente metterà alla prova il limite inferiore del canale ascendente attorno al livello di 99.00.
AUD/JPY: Grafico giornaliero
Prezzo dello Yen giapponese oggi
La tabella seguente mostra la variazione percentuale dello Yen giapponese (JPY) rispetto alle principali valute quotate oggi. Lo yen giapponese è stato il più debole rispetto al dollaro australiano.
| USD | EUR | GBP | CAD | AUD | JPY | NZD | CHF | |
| USD | -0.01% | 0.02% | -0.09% | -0.27% | 0.70% | -0.03% | -0.09% | |
| EUR | 0.01% | 0.01% | -0.07% | -0.26% | 0.71% | -0.02% | -0.08% | |
| GBP | -0.01% | -0.03% | -0.08% | -0.29% | 0.69% | -0.06% | -0.10% | |
| CAD | 0.08% | 0.06% | 0.09% | -0.20% | 0.78% | 0.02% | -0.01% | |
| AUD | 0.27% | 0.27% | 0.29% | 0.21% | 0.98% | 0.23% | 0.18% | |
| JPY | -0.71% | -0.72% | -0.71% | -0.79% | -0.99% | -0.76% | -0.80% | |
| NZD | 0.03% | 0.04% | 0.07% | -0.02% | -0.23% | 0.76% | -0.03% | |
| CHF | 0.07% | 0.07% | 0.09% | 0.01% | -0.18% | 0.78% | 0.05% |
La mappa termica mostra le variazioni percentuali delle principali valute l'una contro l'altra. La valuta di base viene selezionata dalla colonna di sinistra, mentre la valuta di quotazione viene selezionata dalla riga superiore. Ad esempio, se scegli l'euro dalla colonna di sinistra e ti sposti lungo la linea orizzontale fino allo yen giapponese, la variazione percentuale visualizzata nella casella rappresenterà EUR (base)/JPY (quota).
Domande frequenti sullo yen giapponese
Lo Yen giapponese (JPY) è una delle valute più scambiate al mondo. Il suo valore è ampiamente determinato dall'andamento dell'economia giapponese, ma più specificamente dalla politica della Banca del Giappone, dal differenziale tra i rendimenti obbligazionari giapponesi e statunitensi o dalla propensione al rischio tra i trader, tra gli altri fattori.
Uno dei mandati della Banca del Giappone è il controllo valutario, quindi le sue mosse sono fondamentali per lo yen. La BoJ è talvolta intervenuta direttamente sui mercati valutari, generalmente per abbassare il valore dello yen, anche se spesso si astiene dal farlo a causa delle preoccupazioni politiche dei suoi principali partner commerciali. L’attuale politica monetaria ultra-espansiva della BoJ, basata su massicci stimoli all’economia, ha causato il deprezzamento dello yen rispetto alle sue principali valute. Questo processo si è esacerbato più recentemente a causa di una crescente divergenza politica tra la Banca del Giappone e le altre principali banche centrali, che hanno scelto di aumentare drasticamente i tassi di interesse per combattere livelli di inflazione elevati da decenni.
L'atteggiamento della BoJ di mantenere una politica monetaria ultra-espansiva ha portato ad una crescente divergenza politica con le altre banche centrali, in particolare con la Federal Reserve statunitense. Ciò supporta un ampliamento del differenziale tra i titoli statunitensi a 10 anni e quelli giapponesi, che favorisce il dollaro USA rispetto allo yen giapponese.
Lo yen giapponese è spesso visto come un investimento sicuro. Ciò significa che in tempi di stress del mercato, gli investitori sono più propensi a investire i propri soldi nella valuta giapponese a causa della sua presunta affidabilità e stabilità. È probabile che tempi turbolenti rafforzino il valore dello yen rispetto ad altre valute considerate più rischiose in cui investire.
Fonte: https://www.fxstreet.com/news/aud-jpy-hovers-around-five-month-highs-ahead-of-bojs-policy-decision-202404260211