I primi due scambi (11,400 put AMD da $ 80 e 12,000 put NVDA da 165 colpi) sono stati effettuati a soli due minuti di distanza , e presentava quantità di contratto simili, il che significa che era estremamente probabile che si trattasse dello stesso trader che effettuava entrambe queste mosse.
Le put di AMD da $ 80 sono costate al trader ribassista $ 5.23 milioni e quelle put NVDA (che avrebbero dovuto scadere solo una settimana dopo l'acquisto) sono costate all'acquirente $ 2.14 milioni. Insieme, questi due acquisti di opzioni hanno rappresentato 23,400 contratti, tutti OTM. Ma il commerciante non aveva finito. Sono tornati solo quattro giorni dopo - solo un giorno e mezzo prima che si diffondesse la notizia - e hanno trascorso altri 1.57 milioni di dollari su AMD put out-of-the-money, questa volta con solo tre giorni alla scadenza . Complessivamente, questi tre acquisti sono ammontati a 8.94 milioni di dollari: 38,400 contratti put out-of-the-money a breve scadenza.
Al terzo posto: il commercio AMD di dicembre. 11,400 opzioni put (inizialmente acquistate per $ 5.23 milioni, $ 4.58 in media per contratto), ora valgono $ 9.50 per contratto, per una somma totale di $ 10.83 milioni, più del doppio del prezzo di scambio iniziale.
Al secondo posto: il commercio AMD del 30 agosto, con scadenza a tre giorni. 15,000 opzioni put (inizialmente acquistate per $ 1.57 milioni, $ 1.05 in media per contratto), ora del valore di $ 6.35 per contratto, per una somma totale di $ 9.53 milioni, più di sei volte il prezzo di scambio iniziale.
In primo luogo: il 26 agosto, il commercio settimanale di NVIDIA put. 12,000 opzioni put (inizialmente acquistate per $ 2.14 milioni, $ 1.78 in media per contratto), ora valgono ben $ 30.40 per contratto, per una somma totale di $ 36.48 milioni, più di diciassette volte il prezzo di scambio iniziale.
Conclusione C'è sangue nelle strade in questo momento. Molti investitori corrono spaventati, o semplicemente li sbattono contro i colpi di scena del mercato. Ma alcuni trader istituzionali, come questo, sono riusciti a stare un passo avanti. Attraverso il potere delle opzioni put, hanno trovato un modo per trarre profitto dal dolore del mercato azionario.
Se quel trader istituzionale ha visto la stessa previsione tecnica ribassista che CMT AJ Monte ha visto in NVIDIA, o sapevano qualcosa prima del comunicato stampa , non importa. Ciò che importa è che il trade ha funzionato ed è un altro ottimo esempio del motivo per cui i singoli trader dovrebbero considerare di fare trading su opzioni insolite.