La tendenza ribassista dello scorso anno si è trasformata di un centesimo nella corsa al rialzo del 2023, e la domanda ora è: e poi? Un nome di spicco per entrare in merito alla questione è il miliardario Ken Fisher. Con una storia di decenni di successo negli investimenti, Fisher conosce una o due cose sul comportamento del mercato.
Il fondatore di Fisher Investments ha notoriamente avviato la sua società di gestione del denaro indipendente con soli $ 250 nel 1979, una società che ora è una società in attività da oltre $ 197 miliardi, mentre il patrimonio netto di Fisher si trova a nord di $ 5 miliardi.
In questo momento, dove la maggior parte dei pronostici vede accumularsi segni di recessione per il prossimo anno, Fisher vede un'analogia storica con il 1967. Quell'anno, uscito da un anno ribassista, con un'inflazione elevata, in un ambiente politico divisivo, con una guerra alla geopolitica radar, tutti prevedevano una profonda recessione. Quello che è successo è stato il contrario. Come lo descrive Fisher: “Il 1967 è l'anno in cui l'inflazione sale e scende, i tassi di interesse si stabilizzano, non otteniamo la recessione perché le recessioni ampiamente previste sono soddisfatte dalla mitigazione e dall'anticipazione. È il periodo più parallelo della storia moderna”.
Sebbene interessante come teoria, ciò che è più interessante per noi è l'esempio pratico che Fisher sta dando. Sta andando "lungo e forte" sul lato rialzista e raddoppiando alcune delle sue posizioni azionarie in preparazione per le continue forti performance di mercato.
Abbiamo aperto il Database TipRanks per estrarre i dettagli su due dei suoi recenti acquisti di azioni. Ognuno è un acquisto forte, secondo la comunità degli analisti, e ha un solido potenziale di rialzo per il prossimo anno. Diamo un'occhiata più da vicino.
Veracyte, Inc. (Vcyt)
Inizieremo nel mondo delle biotecnologie, dove Veracyte è leader nel campo vitale della diagnostica. L'azienda offre una gamma di test medici che forniscono le risposte di cui hanno bisogno sia i medici che i pazienti: i primi per fornire cure adeguate, i secondi per avere il conforto della conoscenza e per entrambi le informazioni necessarie per prendere decisioni. I test dell'azienda utilizzano innovazioni nella tecnologia genomica e nell'apprendimento automatico per fornire le diagnosi più accurate, che a loro volta portano a trattamenti e risultati migliori. Veracyte ha test disponibili per una varietà di malattie, in particolare tumori, come cancro ai polmoni, cancro alla prostata, cancro alla tiroide e cancro al seno.
Non vedremo i risultati finanziari più recenti di Veracyte - per il 4Q22 - fino alla fine di questo mese, ma finora la tendenza dell'azienda sembra buona per gli investitori. I ricavi sono aumentati costantemente negli ultimi due anni, con la linea superiore del 3Q22 di $ 75.6 milioni che rappresenta un aumento del 25% su base annua. Ciò è stato supportato dalla crescita del 26% su base annua del volume globale di test, che ha raggiunto 26,374 test completati. Veracyte ha aumentato le sue previsioni di entrate per l'intero anno fino a un intervallo compreso tra $ 288 milioni e $ 293 milioni, con un aumento del 5.2% sulla linea mediana. Il 22 febbraio sapremo se l'azienda ha raggiunto tale obiettivo.
Nel frattempo, Ken Fisher è chiaramente ottimista riguardo a Veracyte. Aveva già una posizione in questo titolo e nell'ultimo trimestre l'ha aumentata del 21%, ovvero acquistando 348,096 azioni. Ciò porta la partecipazione totale di Fisher in VCYT a 2,085,604 azioni, ovvero quasi il 3% della società. Le sue azioni valgono circa 51 milioni di dollari alle valutazioni attuali.
La gamma di test di screening del cancro di Veracyte pone l'azienda in una posizione solida e ha anche attirato l'attenzione dell'analista di Scotiabank Sung Ji Nam, che scrive: "VCYT è un pioniere nello spazio Advanced Dx, in particolare con il suo test sul cancro alla tiroide... a marzo Nel 2021, VCYT è diventato il leader nel mercato dei test prognostici e di selezione della terapia per il cancro alla prostata e prevediamo che il test del cancro alla prostata di Decipher sarà il fattore chiave della crescita a due cifre del VCYT nei prossimi anni. VCYT è anche in procinto di sviluppare un test non invasivo per il cancro del polmone che potrebbe rappresentare la più grande opportunità di mercato per VCYT in futuro (stimiamo svariati miliardi di dollari).”
"Dato il suo track record commerciale, i numerosi driver di crescita in vista e l'efficienza operativa rispetto ai concorrenti, riteniamo che VCYT sia ben posizionato per mantenere la sua crescita dei ricavi a due cifre nel breve termine e potenzialmente per accelerare ulteriormente la sua crescita a lungo termine", l'analista riassunto.
Guardando al futuro, per quantificare la sua posizione rialzista, Nam assegna al titolo VCYT un rating Outperform (ovvero Buy) e il suo obiettivo di prezzo di $ 33 implica un potenziale rialzo del ~ 35% sull'orizzonte di un anno. (Per guardare il track record di Sung, clicca qui)
Complessivamente, ci sono 4 recenti recensioni di analisti su VCYT, che includono 3 da acquistare contro solo 1 da tenere, per una valutazione di consenso Strong Buy. Le azioni hanno un prezzo di $ 24.47 e l'obiettivo di prezzo medio di $ 33.33 indica spazio per un rialzo del 36% nell'anno a venire. (Vedere Previsioni di borsa VCYT)
Intuit, Inc. (INTU)
La seconda scelta di Fisher che stiamo esaminando è una società di software. Intuit è il creatore della popolare famiglia di prodotti TurboTax e Quickbooks, che facilitano la contabilità, la contabilità e i calcoli fiscali per privati e piccole imprese. La società vede un picco regolare dei ricavi in coincidenza con il secondo trimestre dell'anno solare, che include la scadenza di aprile per le dichiarazioni fiscali IRS annuali delle persone fisiche.
Mancano solo due mesi a quella scadenza e Intuit si sta preparando per la sua normale stagione intensa. Nel frattempo, possiamo dare un'occhiata all'ultimo trimestre riportato dall'azienda – il primo trimestre dell'anno fiscale 1, il trimestre che termina il 23 ottobre – e farci un'idea della situazione attuale.
Ci sono stati alcuni attacchi e inizi, ma nel complesso Intuit ha registrato una crescita costante del fatturato dal periodo della pandemia. Nell'anno fiscale 1Q23, il fatturato dell'azienda di $ 2.6 miliardi è aumentato del 29% rispetto al risultato dell'anno precedente; questa cifra includeva un aumento di 13 punti dall'acquisizione di Mailchimp nel 1Q22 fiscale. Nell'anno solare 2022, la società ha registrato entrate totali per oltre 12 miliardi di dollari. In conclusione, l'EPS non GAAP di Intuit è stato di $ 1.66 per azione per il secondo trimestre. Questo ha battuto la previsione di $ 2 del 1.19% ed è aumentato dell'39% su base annua.
Vedremo i risultati del secondo trimestre fiscale di Intuit il 2 febbraio. La società registra in genere il suo fatturato trimestrale più alto nel terzo trimestre fiscale, riportato in tarda primavera; quel rapporto includerà i risultati delle entrate della stagione fiscale annuale.
Ken Fisher, tuttavia, non sta aspettando questi rapporti successivi: sta espandendo la sua partecipazione in INTU ora e lo scorso trimestre ha acquistato 462,468 azioni. Ciò ha segnato un aumento del 24% della sua partecipazione nella società, che ora raggiunge quota 2,412,769 e ha un valore impressionante di $ 1 miliardo.
Facendo eco all'attività di Fisher, l'analista di Mizuho Siti Panigrahi è un grande fan di INTU e vede molto su cui rimanere ottimisti.
“Intuit rimane un nome software difensivo con forti flussi di cassa e rendimenti costanti per gli azionisti... Prevediamo che Intuit fornisca un forte FQ2 dato che le attuali aspettative di consenso appaiono prudenti in più segmenti. Per le piccole imprese, prevediamo un rialzo guidato dagli aumenti dei prezzi del FY23 e dal continuo slancio dei servizi online con venti favorevoli dall'occupazione e dall'aumento del tasso di attacco dei pagamenti. Per quanto riguarda le tasse, il consenso FQ2 implica una tendenza di avvio lenta a gennaio simile allo scorso anno, mentre riteniamo che le dichiarazioni dell'IRS torneranno alle tendenze pre-COVID ", ha affermato Panigrahi.
Dando un numero alla sua prospettiva, Panigrahi assegna alle azioni INTU un obiettivo di prezzo di $ 650, per suggerire un rialzo di circa il 56% su un anno che sostiene pienamente il suo rating di acquisto. (Per guardare il track record di Panigrahi, clicca qui)
Nel complesso, Intuit vanta una valutazione di consenso Strong Buy basata su 17 recensioni positive degli analisti, sufficienti per sopraffare la valutazione solitaria "Sell". Le azioni hanno un prezzo di negoziazione di $ 417.50 e il loro obiettivo di prezzo medio di $ 492.33 implica un guadagno di circa il 18% nei prossimi 12 mesi. (Vedere Previsioni azionarie INTU)
Per trovare buone idee per il trading di azioni a valutazioni interessanti, visitare TipRanks ' Le migliori azioni da acquistare, uno strumento che unisce tutte le informazioni sull'equità di TipRanks.
Negazione di responsabilità: Le opinioni espresse in questo articolo sono esclusivamente quelle degli analisti presenti. Il contenuto deve essere utilizzato solo a scopo informativo. È molto importante fare le proprie analisi prima di effettuare qualsiasi investimento.
Fonte: https://finance.yahoo.com/news/stay-long-strong-billionaire-ken-151412631.html