Ecco come Palo Alto Networks si confronta con i suoi principali concorrenti

Altri fattori che potrebbero aver contribuito a sollevare le azioni di Palo Alto includevano un'espansione del suo programma di riacquisto e un frazionamento azionario tre per uno previsto per il 14 settembre.

Durante l'anno fiscale 2022, le vendite di Palo Alto sono aumentate del 29% a 5.502 miliardi di dollari. L'utile lordo della società è aumentato del 27% a 3.783 miliardi di dollari. Ma ciò è stato compensato dalle spese operative per un totale di $ 3.972 miliardi, per una perdita operativa di $ 189 milioni. La perdita netta diluita per azione per l'anno fiscale 2022 è stata di $ 2.71, in diminuzione da una perdita di $ 5.18 per azione nell'anno fiscale 2021.

Per il quarto trimestre dell'anno fiscale 2022, la società è stata redditizia, con un EPS di 3 centesimi. Si prevedeva anche di essere redditizio su base GAAP nell'anno fiscale 2023.

Ma dalla reazione immediata, è chiaro che gli investitori sono fissati sulla crescita delle vendite di Palo Alto.

E i suoi concorrenti? Nella sua relazione annuale per l'anno fiscale 2021, Palo Alto ha elencato cinque "principali concorrenti" per nome: Cisco Systems Inc.
CSCO,
-0.18%,
Check Point Software Technologies, Ltd.
CHKP,
+ 0.48%,
Fortinet Inc.,
FTNT,
+ 1.18%,
Zscaler Inc.
ZS,
+ 1.94%
e CrowdStrike Holdings Inc.
CRWD,
+ 4.15%.

FactSet elenca altri tre concorrenti "chiave" di Palo Alto all'interno dello spazio "hardware di rete e comunicazione" per il quale sono disponibili stime di vendita di consenso fino al 2024. Sono inclusi nel grafico seguente.

Quanto velocemente dovrebbero crescere i concorrenti di Palo Alto?

Palo Alto non è il solo ad avere un anno fiscale che non corrisponde al calendario. Al fine di confrontare la crescita prevista delle vendite con i suoi concorrenti, abbiamo esaminato le stime di consenso per anni di calendario 2022, 2023 e 2024 tra gli analisti intervistati da FactSet.

Ecco le nove società elencate in base ai tassi di crescita annuale composti (CAGR) previsti per le vendite fino al 2024:

Azienda	Telescrivente	CAGR delle vendite previste di due anni fino al 2024	Vendite stimate – 2022 ($ mil)	Vendite stimate – 2023 ($ mil)	Vendite stimate – 2024 ($ mil)	Capitalizzazione di mercato. ($ mil)
CrowdStrike Holdings Inc. Classe A	CRWD, + 4.15%	33.9%	$2,142	$2,935	$3,837	$39,670
Zscaler Inc.	ZS, + 1.94%	31.2%	$1,243	$1,660	$2,140	$23,124
Palo Alto Network Inc.	PANW, + 12.28%	21.8%	$6,070	$7,462	$8,998	$50,620
Fortinet Inc.	FTNT, + 1.18%	20.8%	$4,383	$5,299	$6,392	$39,678
Arista Networks Inc.	UNA RETE, + 0.28%	12.3%	$4,064	$4,634	$5,124	$38,686
Motorola Solutions Inc.	MSI, -0.74%	6.5%	$8,867	$9,416	$10,059	$41,498
Juniper Network Inc.	JNPR, + 0.45%	4.5%	$5,213	$5,501	$5,690	$9,346
Check Point Software Technologies Ltd.	CHKP, + 0.48%	4.2%	$2,317	$2,427	$2,515	$15,264
Cisco Systems Inc.	CSCO, -0.18%	4.1%	$52,620	$54,930	$57,024	$197,565
Fonte: FactSet

Fare clic sui ticker per ulteriori informazioni su ciascuna azienda. Quindi read La guida dettagliata di Tomi Kilgore alla ricchezza di informazioni disponibili gratuitamente sulle pagine dei preventivi di MarketWatch.

Per la crescita delle vendite prevista nei prossimi due anni solari, Palo Alto è al terzo posto, con i concorrenti più piccoli Crowdstrike e Zscaler che prendono i primi due posti. La più grande azienda della lista, Cisco Systems, è in coda. Inoltre, si prevede che il segmento "End to End Security" di Cisco aumenterà le vendite a $ 4.625 miliardi nel 2024 da $ 3.86 miliardi nel 2022, per un CAGR previsto del 9.5%.

Lasciando le società nello stesso ordine, ecco un riassunto delle opinioni tra gli analisti intervistati da FactSet:

Da non perdere: Qual è il modo migliore per investire in titoli tecnologici in questo momento? Questa strategia funziona bene per un gestore di fondi.

Ascolta Ray Dalio da MarketWatch's Le migliori nuove idee in Money Festival il 21 e 22 settembre a New York. Il pioniere degli hedge fund ha solide opinioni su dove sta andando l'economia.