Dare un senso alla DeFi: criptopolita

DeFi (Decentralized Finance) è una tecnologia emergente e in rapida evoluzione, che offre una vasta gamma di servizi finanziari nel blockchain. Due dei protocolli DeFi più popolari sono Uniswap e Pancakeswap. Entrambi questi protocolli forniscono agli utenti modi diversi per scambiare token, ma quali sono le differenze tra loro che spiegano perché uno potrebbe essere migliore per determinati tipi di scambi?

In questo articolo, faremo un'analisi approfondita delle due piattaforme e di come si confrontano in termini di funzionalità, commissioni e rischi.

Cos'è Uniswap?

Uniswap è un protocollo di liquidità automatizzato basato su Ethereum contratti intelligenti. Consente alle persone di scambiare direttamente i token ERC-20 con ETH o altri token ERC-20 senza che nessun intermediario prenda un taglio.

Viene fornito con un'interfaccia facile da usare e consente agli utenti di creare i propri pool di liquidità, che possono essere utilizzati per negoziare tra coppie di token senza la necessità di abbinare acquirenti e venditori.

Uniswap è progettato principalmente per il trading automatico, ma supporta anche le negoziazioni manuali se desideri un maggiore controllo sulle tue operazioni.

Che cos'è lo scambio di frittelle?

Pancakeswap è uno scambio di criptovaluta decentralizzato costruito su Binance Catena intelligente (BSC). Consente agli utenti di scambiare risorse attraverso il suo modello Automated Market Maker (AMM), che utilizza un contratto intelligente che abbina automaticamente gli ordini di acquisto e vendita. La piattaforma offre un'elevata liquidità a causa del gran numero di utenti che fanno trading su di essa.

Pancakeswap supporta anche lo staking e il farming, consentendo agli utenti di guadagnare premi per fornire liquidità alla piattaforma.

Confronto tra Uniswap e Pancakeswap

La distinzione più importante tra Uniswap e Pancakeswap è la blockchain su cui sono costruiti: Ethereum vs Binance Catena intelligente (BSC). Ciò influisce sul tipo di token che puoi scambiare, nonché sulle commissioni associate alle negoziazioni. Uniswap è costruito su Ethereum mentre Pancakeswap è costruito su Binance Smart Chain.

Token quotati

Quando si tratta di trading di token, Uniswap ha una selezione molto più ampia rispetto a Pancakeswap. Uniswap ti consente anche di scambiare altri token ERC-20, come ERC-721 (token non fungibili). D'altra parte, Pancakeswap supporta solo token basati su BSC.

Tasso di adozione

È difficile confrontare gli scambi decentralizzati (DEX) già consolidati in termini di successo o tassi di adozione. Uniswap, in particolare, è fiorito dopo aver introdotto funzionalità di Automated Market Maker (AMM) che hanno legittimato il mondo della DeFi. Tuttavia, il tasso di crescita di PancakeSwap grazie al BSC e al token CAKE, ha portato molti a ipotizzare che questo progetto possa superare Uniswap. Nonostante la sua base di utenti più ampia, il volume medio degli scambi di Uniswap suggerisce che manca di autorità rispetto a PancakeSwap. Sebbene entrambi i progetti offrano diverse proposte di valore che fanno appello a diversi gruppi di utenti ed esperienze, sarebbe interessante vedere se PancakeSwap può raggiungere Uniswap in termini di popolarità.

Costi

In termini di commissioni, Uniswap addebita lo 0.3% di ogni transazione effettuata. Questo è significativamente inferiore rispetto alla maggior parte degli scambi centralizzati. Pancakeswap, d'altra parte, ha commissioni variabili a seconda di quanta liquidità è disponibile in un dato pool. In generale, tuttavia, le commissioni di trading di Pancakeswap sono significativamente inferiori a quelle di Uniswap.

Rischio

Quando si tratta di rischi, entrambe le piattaforme sono open source e affidabili, il che significa che i fondi archiviati in entrambe le piattaforme non possono essere rubati o manomessi. Tuttavia, il profilo di rischio di ciascuna piattaforma differisce a causa della tecnologia blockchain sottostante. Ethereum è molto più utilizzato e ha una lunga esperienza di sicurezza, mentre BSC è ancora relativamente nuovo e i suoi contratti intelligenti sono meno controllati di quelli su Ethereum.

Token nativi

1. Gettone TORTA

Il token nativo di PancakeSwap viene utilizzato per incentivare gli utenti e premiarli per aver fornito liquidità alla piattaforma.

PancakeSwap ha rilasciato il suo aggiornamento V2 a maggio 2022, che sarà sicuramente un vantaggio per i possessori di token. Questo aggiornamento include un limite alla fornitura totale massima di CAKE a 750 milioni.

I possessori di token CAKE avranno accesso a nuovi vantaggi come il voto ponderato, l'aumento dei rendimenti agricoli e le migliori allocazioni IFO.

Il meccanismo di masterizzazione di CAKE rimane invariato, ma gli utenti continueranno a trarre il massimo dalle sue utilità originali come i premi per i fornitori di liquidità e i premi della lotteria; oltre a utilizzarlo come token di governance e token di utilità per i biglietti della lotteria e le vendite di token IFO.

Puoi acquistare i token CAKE in uno dei principali exchange come Binance, Kucoine SushiSwap.

2. Token UNI

Il token nativo di Uniswap viene utilizzato per incentivare gli utenti e premiarli per aver fornito liquidità alla piattaforma. Consente inoltre loro di votare sugli aggiornamenti e le modifiche del protocollo proposti.

Questo token è stato trasmesso a settembre 2020 a coloro che hanno scambiato criptovaluta su Uniswap prima di tale data. A Genesis, sono stati coniati 1 miliardo di token UNI e la quota di ciascun individuo è stata distribuita in una porzione particolare del 60%, 21.51%, 17.80% e 0.69% rispettivamente per Community, Team, Investitori e Consulenti.

I possessori di token ora fanno parte del processo decisionale di Uniswap e possono votare su come verranno allocati i fondi della piattaforma o suggerire modifiche al suo funzionamento attraverso la loro proprietà dei token UNI.

Puoi acquistare token UNI presso i principali exchange come Coinbase, Binance e Bitfinex.

Fattori da considerare nella scelta di uno scambio decentralizzato

Quando si tratta di scegliere il giusto DEX, ci sono diversi fattori importanti da considerare tra cui liquidità, commissioni e rischio. Dovresti anche prestare attenzione ai tokenomics e ai token nativi associati a ciascuna piattaforma in quanto potrebbero offrire ulteriori vantaggi come il voto ponderato o le allocazioni IFO migliorate.

La tua scelta dipenderà da quale piattaforma si adatta meglio alle tue esigenze e preferenze.

Fai la dovuta diligenza prima di effettuare qualsiasi investimento in entrambi i progetti e presta attenzione anche alle rispettive comunità per ulteriori approfondimenti da parte di utenti esperti che possono fornirti una migliore comprensione di entrambi i DEX.

Nel complesso, mentre Uniswap ha un vantaggio in termini di base di utenti e liquidità, PancakeSwap sta recuperando rapidamente grazie al suo aggiornamento V2 e al token CAKE che è diventato popolare tra gli utenti.

Vantaggi del trading su exchange decentralizzati

1. Autonomia dell'utente: Gli scambi decentralizzati offrono agli utenti il ​​pieno controllo sui loro fondi, il che significa che sono gli unici che possono accedervi. Ciò contrasta con gli scambi centralizzati in cui l'utente è in balia della piattaforma per la custodia e la sicurezza dei propri beni.

2. Sicurezza: Sui DEX tutte le transazioni sono registrate su una blockchain pubblica che rende difficile per gli hacker manomettere i record o rubare fondi dai portafogli degli utenti.

3. Privacy: poiché gli scambi decentralizzati non richiedono informazioni personali da parte dell'utente, le attività di trading rimangono anonime e non rintracciabili da terze parti come autorità o governi.

4. anonimia: gli utenti possono partecipare alle negoziazioni senza dover rivelare la propria identità o fornire alcuna informazione personale.

5. Riduzione dei costi: Gli scambi decentralizzati di solito hanno commissioni di negoziazione inferiori rispetto a quelli centralizzati, rendendoli un'opzione più conveniente per coloro che desiderano scambiare risorse crittografiche.

Svantaggi del trading su exchange decentralizzati

1. Complessità tecnica: Per gli utenti inesperti, il processo tecnico di utilizzo degli scambi decentralizzati può essere scoraggiante e confuso.

2. Rischio di liquidità: Poiché i DEX sono ancora relativamente nuovi, di solito hanno volumi di scambio bassi che possono portare a uno slittamento dei prezzi e rendere difficile trovare acquirenti o venditori per determinati asset.

3. Mancanza di supporto: Se un utente riscontra problemi durante il trading su un DEX, di solito non esiste un team di assistenza clienti che fornisca assistenza poiché la maggior parte degli scambi decentralizzati opera senza un punto di contatto centrale.

4. Incertezza normativa: Gli exchange decentralizzati mancano delle normative necessarie di cui spesso hanno bisogno quelli centralizzati per operare legalmente in determinate giurisdizioni, rendendoli investimenti potenzialmente ad alto rischio per coloro che non hanno familiarità con il panorama normativo.

5. Vulnerabilità agli hacker: poiché i DEX sono costruiti su blockchain pubblici, possono essere vulnerabili agli attacchi se i protocolli non sono adeguatamente protetti. Ciò potrebbe comportare la perdita di fondi per gli utenti che hanno archiviato le proprie risorse su una piattaforma compromessa.

Conclusione

Gli scambi decentralizzati offrono agli utenti una serie di vantaggi come maggiore autonomia, sicurezza, privacy e anonimato. Tuttavia, presentano anche diversi inconvenienti che devono essere considerati prima di investire o negoziare in essi, tra cui complessità tecnica, rischi di liquidità, mancanza di supporto e incertezza normativa. È importante fare le proprie ricerche e scegliere il DEX che meglio soddisfa le proprie esigenze tenendo conto dei rischi associati.

Uniswap è diventato il DEX leader in termini di base di utenti e liquidità, ma PancakeSwap sta rapidamente recuperando terreno grazie al suo aggiornamento V2 e al token CAKE che ha ricevuto una buona accoglienza tra gli utenti. Entrambe le piattaforme offrono vantaggi unici, quindi spetta a te decidere quale si adatta meglio alle tue esigenze.

Ricorda sempre di fare le tue ricerche e valutare i rischi coinvolti prima di impegnare fondi.