Inflazione, tassi di interesse e recessione: questi sono gli spauracchi degli investimenti e da diversi mesi ci guardano alle spalle. Conosciamo tutti la storia ormai, il tasso di inflazione sta raggiungendo i massimi generazionali, la Federal Reserve sta aumentando i tassi nel tentativo di respingere i prezzi elevati, e questo probabilmente farà precipitare l'economia in recessione. In un momento come questo, gli investitori stanno mostrando un interesse crescente a trovare forti mosse difensive di portafoglio.
È una mentalità che ci indirizza naturalmente verso i titoli azionari con dividendi. Questi sono i tradizionali giochi di investimento difensivi, che offrono pagamenti costanti agli azionisti che garantiscono un flusso di reddito indipendentemente dal fatto che i mercati salgano o scendano. I migliori titoli azionari con dividendi combineranno un pagamento regolare elevato con un solido potenziale di apprezzamento delle azioni, offrendo agli investitori il meglio di entrambi i mondi in termini di rendimenti.
L'analista di Stifel Benjamin Nolan, ha una valutazione a 5 stelle da TipRanks, ha cercato proprio questi investimenti e ne ha scelti diversi. Usando il Database TipRanks, abbiamo raccolto i dettagli su due di questi titoli, che offrono rendimenti da dividendi del 16% o superiori. Questo è più che sufficiente, da solo, per assicurare un tasso di rendimento reale positivo, ma ciascuno di questi titoli porta anche un potenziale rialzo a due cifre sul tavolo. Diamo un'occhiata più da vicino.
Spedizione Genco (GNK)
La prima azienda che esamineremo è Genco Shipping, un corriere all'ingrosso nella rete globale di navigazione marittima. Il trasporto alla rinfusa non è certo un'industria "sexy", ma è assolutamente essenziale spostare carichi di cereali, minerali, metalli, carbone e altre merci sfuse da cui dipendono le nostre catene di approvvigionamento. Genco mantiene una flotta di 44 moderne portarinfuse solide, di dimensioni che vanno da navi Supramax da 55 tonnellate di peso a secco alle più grandi navi da trasporto Capesize da 165 + dwt.
La flotta di Genco è interamente di proprietà ed è gestita su base charter; cioè, le navi vengono noleggiate a titolari di carico, che si assumono la responsabilità della rotta, del carico e scarico delle navi e della sicurezza generale durante il periodo di noleggio. Genco fa i suoi soldi dalle tariffe charter. La società ha beneficiato notevolmente dei tassi elevati all'inizio dell'anno, ma il titolo è diminuito negli ultimi mesi a causa del rallentamento del commercio globale.
Questo rallentamento ha avuto un impatto sui profitti e sui profitti di Genco, che hanno raggiunto il picco nel 4Q21. Da allora, ricavi e guadagni sono diminuiti, sebbene l'azienda rimanga redditizia. Nel 2Q22 Genco ha registrato ricavi per 137 milioni di dollari, un utile netto di 47 milioni di dollari e un EPS diluito di 1.10 dollari. Nonostante il calo rispetto alla fine dello scorso anno, tutti questi numeri sono ancora ben al di sopra dei risultati del 2Q21.
L'ultimo dividendo dichiarato della società, distribuito ad agosto, era di 50 centesimi per azione ordinaria. Genco ha una storia di adeguamento del pagamento dei dividendi per adattarlo agli utili distribuibili. Al tasso attuale, il dividendo rende il 16.5%, ben al di sopra del tasso di inflazione.
Benjamin Nolan vede in Genco un valido investimento e inizia la sua copertura del titolo con commenti che evidenziano sia il rischio che la ricompensa del settore marittimo: "Sebbene le tariffe delle spedizioni di rinfuse secche siano diminuite negli ultimi mesi, ci aspettiamo una domanda stagionale più forte e crediamo La Cina si riprenderà dopo il lockdown, vista la probabilità di un successivo stimolo. Inoltre, il portafoglio ordini è ai minimi da diversi decenni, quindi qualsiasi leggero aumento della domanda dovrebbe spingere i tassi in modo significativo".
"Ipotizzando i tassi e i flussi di cassa di metà ciclo, riteniamo che le azioni GNK siano sottovalutate sia su base multipla che EBITDA e prevediamo una ripresa del prezzo delle azioni con la normalizzazione dei tassi", ha riassunto Nolan.
Dal punto di vista di Nolan, Genco è un Buy con un prezzo obiettivo di $ 20, il che implica un potenziale di rialzo del 65% in un anno. (Per vedere il track record di Nolan, clicca qui)
Nolan non è certo solo nella sua interpretazione ottimista di Genco. Questo spedizioniere ha attirato 5 recenti recensioni di analisti di Wall Street e tutti concordano sul fatto che si tratta di un'azione da acquistare, per una valutazione di consenso di acquisto forte. Le azioni hanno un prezzo di $ 12.12 e, con un obiettivo di prezzo medio di $ 25, hanno un robusto rialzo del 106% sull'orizzonte di 12 mesi. (Vedi le previsioni delle azioni GNK su TipRanks)
Eagle Bulk Shipping Inc. (EGLI)
Il secondo titolo azionario da dividendo che esamineremo è Eagle Bulk Shipping, un altro attore nel settore del trasporto di rinfuse solide. Eagle Bulk si concentra sull'estremità a corto raggio di rinfuse solide, gestendo una flotta di 52 navi all'estremità più piccola della scala dimensionale, vettori Supramax e Ultramax classificati da 52 a 63 tonnellate di peso a secco. In tutto, la flotta dell'azienda ammonta a oltre 3 milioni di tonnellate e ha in media meno di 10 anni. Le navi di Eagle Bulk trasportano la solita corsa di carichi alla rinfusa, da cemento e fertilizzanti a cereali, carbone e minerali.
Eagle ha registrato ricavi record nel 2Q22, quando la linea superiore ha raggiunto i 198.7 milioni di dollari, con un aumento anno su anno del 53%. Questo risultato impressionante è stato abbinato a un utile netto rettificato di $ 81.6 milioni, o $ 6.28 di EPS rettificato. La società ha chiuso il trimestre con 141.5 milioni di dollari in contanti, in aumento del 68% rispetto al trimestre di un anno fa.
La forte generazione di cassa negli ultimi 12 mesi ha spinto il management ad aumentare il dividendo del secondo trimestre del 2%, portandolo da $ 10 per azione ordinaria a $ 2. Al tasso attuale, il dividendo annualizza a $ 2.20 e fornisce un rendimento del 8.80%. Non molte aziende possono eguagliare quel rendimento. Il dividendo è stato pagato l'ultima volta ad agosto.
Questa è un'altra società la cui performance, e in particolare la performance dei dividendi, ha attirato l'attenzione di Nolan.
"Il mercato del trasporto marittimo di rinfuse secche ha goduto di una forte ripresa dal 2020 e, a nostro avviso, c'è più pista... il portafoglio ordini è ai minimi da diversi decenni e la domanda è favorevole, sia stagionale che sfumata, tra minerale di ferro, carbone e ucraino il grano dovrebbe continuare a mantenere intatta la domanda, sostenere e aumentare le tariffe di spedizione e, di conseguenza, il potere di guadagno per EGLE. Le azioni si sono ritirate e, riteniamo, rappresentino un punto di ingresso favorevole per gli investitori in quanto vi è un sostanziale rialzo", ha affermato Nolan.
Guardando al futuro, Nolan valuta EGLE come un acquisto e il suo obiettivo di prezzo di $ 62 suggerisce che ha un rialzo del 50% circa. (Per vedere il track record di Nolan, clicca qui)
A Wall Street, in generale, piace questa società, come dimostrato dal punteggio di consenso di Strong Buy supportato da 5 recenti recensioni di analisti unanimemente positive. Il titolo ha un obiettivo di prezzo medio di $ 72.40, che indica un potenziale di rialzo del 76% circa rispetto al prezzo di scambio di $ 41.21. (Vedi le previsioni delle azioni EGLE su TipRanks)
Per trovare buone idee per il trading di titoli di dividendi a valutazioni interessanti, visitare TipRanks ' Le migliori azioni da acquistare, uno strumento appena lanciato che unisce tutti gli approfondimenti azionari di TipRanks.
Negazione di responsabilità: Le opinioni espresse in questo articolo sono esclusivamente quelle degli analisti presenti. Il contenuto deve essere utilizzato solo a scopo informativo. È molto importante fare le proprie analisi prima di effettuare qualsiasi investimento.
Fonte: https://finance.yahoo.com/news/seeking-least-16-dividend-yield-132827689.html