Il titolo petrolifero preferito di Warren Buffett esplode, entra nella zona di acquisto

Di questa settimana Grande berretto 20 stock è Occidental Petroleum (OXY), il titolo petrolifero preferito di Warren Buffett. Ha ottenuto quell'onore perché è in a zona di acquisto dopo aver attraversato il punto di acquisto 72.14 da a tazza-con-manico base. Questo leader di mercato era quello di lunedì IBD 50 titoli in crescita da tenere d'occhio scegliere.

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Le azioni OXY hanno guadagnato il 6% nelle ultime cinque sessioni e il 152% finora quest'anno, sfidando la tendenza al ribasso del mercato. Ora stanno scambiando al di sopra della loro linea di 50 giorni e ben al di sopra della loro Media mobile di 200 giorni.

I linea di forza relativa sta raggiungendo nuovi massimi allo stesso tempo, evidenziato dal punto blu sul quotidiano Mercatino grafico.

Gli analisti prevedono che Occidental riporterà un profitto di $ 10.24 per azione nel 2022, in aumento di oltre il 300% rispetto allo scorso anno. Le vendite dovrebbero aumentare del 43% a 37.3 miliardi di dollari nello stesso periodo.

La società riporta i risultati del terzo trimestre l'3 novembre, con un consenso per guadagni di $ 8 per azione, secondo FactSet. Ciò segnerebbe un impressionante aumento di crescita del 2.50% anno su anno.

Berkshire Hathaway ha aumentato la sua partecipazione in OXY al 20.9%, con warrant che potrebbero portare la partecipazione a oltre il 25% delle azioni in circolazione, secondo i documenti della SEC. Ciò arriva dopo che la Federal Energy Regulatory Commission (FERC) ha concesso l'approvazione della società di Buffett il 19 agosto per l'acquisto fino al 50% del colosso energetico.

Occidental potrebbe essere privato?

Harold Hamm, fondatore dell'Oklahoma Risorse continentali (CLR), ha annunciato l'intenzione di acquistare il resto del produttore di energia da 26 miliardi di dollari la scorsa settimana. Occidental potrebbe essere la prossima superstar privata.

A Rapporto del Wall Street Journal ipotizza che, dato "il DNA orientato al valore di Berkshire Hathaway, tuttavia, potrebbe essere necessario un forte calo dei prezzi del petrolio per indurre un'acquisizione di tale portata".

Le azioni di petrolio e gas hanno costantemente sovraperformato il mercato del 2022 e la Occidental Petroleum, con sede a Houston, è una delle migliori performance dell'S&P 500. Ha beneficiato dell'aumento dei prezzi del carburante, innescato dall'inflazione e dall'invasione russa dell'Ucraina a febbraio. Tuttavia, il petrolio greggio è crollato dal picco di giugno, scendendo al di sotto di $ 85 al barile all'inizio di questa settimana.

L'attività principale di Oxy nel settore del petrolio, dei liquidi di gas naturale e del gas naturale non è stata intaccata, almeno finora. D'altra parte, il peso massimo ha un segmento petrolchimico che ha lottato da quando le vendite di case sono implose.

La divisione Oxychem produce tubi in PVC ed è uno dei tre maggiori fornitori. Questo idrocarburo clorurato e prodotto idraulico è composto da gas naturale e sale.

L'analista di Tudor Pickering Matt Portillo ha abbassato le sue stime sugli utili questo mese, avvertendo che il prezzo del PVC è in "caduta libera assoluta".

Tudor non è l'unica società di ricerca a tagliare il prezzo target su Occidental. Anche Mizuho e Morgan Stanley hanno tagliato i prezzi target questo mese, mentre Barclays è andata dall'altra parte, aumentando l'obiettivo a $ 84 per azione.

Titoli petroliferi di prim'ordine in un settore di prim'ordine

Non tutti sono d'accordo con la partecipazione di Berkshire e alcuni influenti analisti ritengono che la posizione di Buffett sia un motivo per non acquistare azioni.

"Tutto sommato, pensiamo che OXY stia andando bene e abbia ancora gambe per la trasformazione della sua struttura del capitale, ma la sovraperformance delle azioni, guidata dall'attività di acquisto di azioni ordinarie da Berkshire Hathaway, ci tiene in disparte, data la mancanza di chiarezza sulle intenzioni finali del Berkshire", ha scritto l'analista di JPMorgan John Royall in una nota agli investitori il mese scorso.

Le azioni OXY sono classificate al settimo posto nel sottosettore Oil & Gas-International Exploration & Production, che è n. 9 su 197 gruppi industriali, secondo Controllo delle scorte IBD.

Altre società al primo posto nel gruppo includono APA (APA) ConocoPhillips (COP) e Hess (LUI È).

Occidental ha un punteggio di forza relativa di 98, un perfetto 99 Valutazione composita e una forte "B" Valutazione di accumulazione/distribuzione.

Quest'ultima metrica dice agli investitori che le istituzioni stanno acquistando il titolo in modo più aggressivo. Tuttavia, la percentuale di fondi di investimento che possiedono il titolo nel terzo trimestre è scesa del 2%. Gli investitori sperano che questa tendenza migliori verso la fine del 2022.

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