Il giudice fallimentare approva le citazioni in giudizio per i co-fondatori di Three Arrows

Le citazioni in giudizio sono in arrivo per i co-fondatori di Three Arrows Capital Kyle Davies e Su Zhu, insieme al resto della leadership dell'hedge fund crittografico, poiché i liquidatori ora hanno il permesso di richiedere comunicazioni, documenti e documenti finanziari relativi alla società fallita.

Martedì mattina il giudice che presiede la procedura fallimentare ha firmato l'ordinanza di omologazione delle citazioni in giudizio. I liquidatori possono ora richiedere "qualsiasi informazione registrata, inclusi libri, documenti, registri e documenti" relativi alla proprietà o agli affari finanziari dell'hedge fund dal 2012, anno in cui è stata fondata la società, secondo l'ordine del tribunale. 

Three Arrows Capital, che va anche da 3AC, ha presentato istanza di protezione dal fallimento secondo il capitolo 15 a luglio. Il capitolo 15 è una designazione che consente la cooperazione tra i tribunali statunitensi e quelli delle Isole Vergini britanniche, dove è registrato 3AC. 

Sebbene non fosse l'unica ragione, i co-fondatori di 3AC hanno dichiarato pubblicamente di aver perso $ 200 milioni quando la stablecoin algoritmica di Terra, TerraUSD (UST), ha perso il suo ancoraggio uno a uno con il dollaro USA e è andato a zero.

Dopo che UST si è schiantato e sono circolate voci secondo cui 3AC aveva subito un'enorme perdita, BitMEX, FTX e Derebit hanno liquidato le posizioni di 3AC. 

L'azienda utilizzava spesso posizioni con leva finanziaria, il che significa che gli scambi le permettevano di negoziare con più fondi di quanti ne avesse effettivamente in mano. È una strategia rischiosa, ma aumenta i profitti potenziali. Se una posizione diventa troppo rischiosa, uno scambio può chiedere ai trader di aggiungere altro denaro per coprire il margine. Questo è ciò che viene chiamato "margin call". E quando le aziende non possono soddisfare una richiesta di margine, gli scambi liquideranno i loro fondi per coprire le loro perdite.

Voyager Digital, che a sua volta ha presentato istanza di fallimento solo pochi giorni dopo, ha emesso 3AC un avviso di mora per un saldo in sospeso di oltre $ 600 milioni.

Zhu e Davies apparentemente sono scomparsi dopo l'ordine di liquidazione, ma da allora si sono fatti sentire sui social media a seguito del fallimento di FTX. 

Il fondatore di FTX e l'allora CEO Sam Bankman-Fried è stato critico nei confronti di Terra dopo che è crollato e ha dichiarato su Twitter che il crollo di 3AC "non sarebbe potuto accadere con un protocollo on-chain trasparente.” Per tutta l'estate Bankman-Fried ha dichiarato di voler fermare il contagio che minacciava di far crollare altre società di criptovalute, tra cui Voyager Digital ed BlockFi- entrambi i quali hanno ora dovuto presentare istanza di protezione dal fallimento. 

Le cose hanno iniziato a rilassarsi per FTX quando è stato rivelato che gran parte del bilancio di Alameda Research, il trading desk di Bankman-Fried, includeva FTX Token (FTT) ed era illiquido. Dopo che la notizia si è diffusa, c'è stata una svendita di massa di FTT e, nel giro di una settimana, FTX ha presentato istanza di fallimento e Bankman-Fried si è dimesso.

Ieri Zhu presunto su Twitter che l'ex CEO di FTX Sam Bankman-Fried ha venduto e abbreviato i depositi di Bitcoin ed Ethereum dei clienti per Solana e FTX Token. 

"Questo non è solo un crimine [contro] i clienti, è un crimine [contro] le criptovalute", ha scritto il co-fondatore di 3AC. "Ha interiorizzato miliardi di flussi di acquisto di clienti per monete reali nei suoi shitcoin." 

Nel frattempo, Davies si è detto su Twitter che FTX e la sua consociata, il trading desk Alameda Research, "davano la caccia" alle negoziazioni di 3AC. Nell'ultimo giorno, ha chiesto dove sono andati "tutti i fan di FTX", dicendo che "adoravano ogni starnuto di SBF ed erano molto critici nei confronti di 3AC".

L'ordine di martedì mattina che concede il permesso alla leadership della 3AC di citare in giudizio include anche la comunicazione con: Zhu e Davies; il terzo direttore dell'azienda, Mark James Dubois; La moglie di Davies, Kelly Kaili Chen, che ha prestato denaro all'azienda; Tai Ping Shin, una società con sede nelle Isole Cayman di proprietà di Zhu e Chen; DeFiance Capital e il suo manager, Arthur Cheong; e Starry Night Capital, il fondo NFT dell'azienda e il suo pseudonimo curatore, Vincent Van Dough.

La scorsa settimana, l'alta corte di Singapore ha dato i co-fondatori di 3AC una settimana per presentare dichiarazioni giurate dopo che i tentativi di ottenere informazioni da Solitaire, uno degli studi legali dello studio, sono rimasti senza risposta. Il giorno successivo, i liquidatori hanno annunciato di averlo fatto sequestrato $ 35 milioni valore delle attività di 3AC e stavano cercando informazioni sull'ormai famigerato superyacht "Much Wow" da 30 milioni di dollari.