È meglio strappare una benda e alleviare il dolore o rimuoverla lentamente e delicatamente, limitando il dolore e prolungandolo? Questa è essenzialmente la domanda che devono affrontare gli anziani che hanno speso decenni a risparmiare per la pensione e ora devono prendere le distribuzioni minime richieste in un mercato in ribasso.
Gli anziani di età pari o superiore a 72 anni devono prendere un RMD ogni anno dai loro conti pensionistici individuali o dal piano 401 (k) di un ex datore di lavoro e possono farlo tutto in una volta o poco alla volta. Ma con i saldi dei loro conti in calo, è probabile che facciano male in entrambi i casi.
Coloro che aspettano fino a dicembre per ritirare il loro RMD annuale corrono il rischio calcolato che il mercato si riprenda dalle recenti perdite invece di cedere più terreno. Con l'S&P 500 in calo di circa il 12% quest'anno, "potrebbe avere senso continuare ad aspettare un po'" prima di prendere un RMD, ha affermato Connor F. Spiro, consulente finanziario senior presso John Hancock Advice. "Guardando i numeri passati, è probabile che tu possa recuperarne un po' entro la scadenza del 31 dicembre".
Tuttavia, molti anziani prendono RMD all'inizio dell'anno perché hanno bisogno di soldi per pagare le spese, vogliono "selezionare quella casella" per l'anno, come richiesto, o vogliono evitare potenziali perdite di investimento durante tutto l'anno, ha aggiunto Spiro. E mentre quella strategia potrebbe essere stata vantaggiosa quest'anno con le azioni vicino ai massimi storici all'inizio di gennaio, nel tempo costa denaro agli anziani poiché il mercato storicamente ha avuto più anni buoni che cattivi, ha affermato.
Quindi, come gestire al meglio gli RMD durante una recessione? I consulenti affermano che esistono strategie che i senior possono utilizzare per ridurre al minimo le perdite o gestire le distribuzioni per consentire ai mercati di rimbalzare. Inoltre, ci sono modi per massimizzare prudentemente i guadagni durante un rally o in un mercato in rialzo e per ridurre al minimo la necessità di vendere titoli in un mercato in ribasso.
La maggior parte degli anziani con IRA o conti simili può calcolare i propri RMD utilizzando l'Internal Revenue Service Tabella della durata uniforme. Una tabella separata, che può essere trovata sul Pagina RMD dell'IRS, viene utilizzato se l'unico beneficiario del conto è il coniuge del titolare del conto che abbia almeno 10 anni di meno del titolare del conto.
Un pensionato che compie 72 anni quest'anno che aveva un saldo IRA di $ 100,000 lo scorso 31 dicembre deve ritirare un RMD di $ 3,650 per il 2022, secondo la tabella IRS. L'RMD cresce man mano che il pensionato invecchia, quindi un 80enne con un saldo del conto di $ 100,000 dovrebbe ritirare $ 4,950 quest'anno. La mancata assunzione di un RMD comporta un'imposta del 50% sull'importo non distribuito come richiesto. Coloro che compiono 72 anni quest'anno possono rinviare il loro RMD iniziale fino al 1 aprile 2023; dovrebbero prendere RMD successivi ogni anno entro il 31 dicembre, incluso un secondo nel 2023 per la distribuzione di quell'anno.
Gestire le flessioni
Gli anziani preoccupati per ulteriori ribassi del mercato dovrebbero considerare di dividere il loro RMD per quattro o per 12 e quindi vendere quella quantità di attività ogni trimestre o ogni mese, secondo Steve Vernon, ricercatore consulente presso lo Stanford Center on Longevity.
Vernon, presidente della società di educazione alla pensione Rest-of-Life Communications, ha affermato che l'idea è simile alla media del costo in dollari, in cui si acquistano azioni a intervalli regolari, aggiungendone di più quando le azioni vengono battute e meno quando salgono. "Fondamentalmente, stai solo ammettendo, giustamente, che non sai cosa farà il mercato, quindi mitigherai il tuo rischio facendo una media durante tutto l'anno", ha detto. "Cercare di cronometrare il mercato di solito non funziona molto bene."
I pensionati con contanti in mano potrebbero prendere in considerazione il trasferimento di titoli dalla loro IRA a un conto di intermediazione per soddisfare i loro RMD ed evitare di vendere beni a uno sconto, ha affermato Dan Casey, fondatore di Bridgeriver Advisors. Gli anziani saranno tassati in base al valore di quei titoli al momento del trasferimento, ma i titoli avranno del tempo per rimbalzare.
"Puoi semplicemente trasferire la sicurezza senza doverla effettivamente vendere", ha detto Casey. “Finché il valore di quel titolo soddisfa l'RMD, allora sei a posto. Devi solo assicurarti di avere i soldi da parte per pagare le tasse".
Dopo aver preso l'RMD di quest'anno, anche gli anziani dovrebbero prendere in considerazione la conversione di asset da un tradizionale conto IRA o 401 (k) in un Roth IRA, che consente agli investimenti di crescere esentasse e non ha RMD. I pensionati dovranno pagare le tasse sulle attività trasferite nella Roth IRA, ma con il mercato in forte calo quest'anno, quella tassa potrebbe essere relativamente bassa, ha detto Casey.
Tuttavia, gli anziani dovrebbero essere consapevoli della cosiddetta regola dei cinque anni. I fondi convertiti in un Roth IRA devono rimanere nel conto almeno per quel tempo per evitare una penale del 10% per il ritiro anticipato.
Costruire un buffer di cassa
Poiché un portafoglio diversificato dovrebbe includere un po' di liquidità, gli anziani dovrebbero idealmente essere in grado di assumere un RMD senza vendere attività in un mercato al ribasso, ha affermato Vernon. Un modo per accumulare liquidità è avere dividendi e distribuzioni di plusvalenze da azioni come azioni e fondi comuni di investimento pagati in contanti invece di reinvestire automaticamente quei soldi, ha affermato.
I fondi bilanciati, che includono un mix di azioni, obbligazioni e altri titoli, forniscono un modo efficace per farlo, ha affermato Peter Casciotta, proprietario di Asset Management & Advisory Services di Lee County in Florida.
Indica tre fondi comuni di investimento di American Funds:
Fondo di reddito d'America
(ticker: AMECX),
Fondo bilanciato americano
(ABALX), e
Costruire il reddito da capitale
r (CAIBX): come un modo in cui i pensionati possono costruire un "portafoglio azionario difensivo". I fondi bilanciati in genere subiscono una minore volatilità dei prezzi rispetto ai fondi comuni di investimento composti solo da azioni e forniscono un flusso affidabile di liquidità, anche in un mercato al ribasso, ha affermato Casciotta.
"Ho i miei clienti più anziani in loro perché possono ancora guadagnare buoni rendimenti e non hanno affatto una folle volatilità", ha detto. "Lo chiamo un po' di semplice vaniglia."
Se i senior devono vendere titoli per coprire un RMD, dovrebbero prendere in considerazione la vendita di uno o più dei loro asset con le migliori prestazioni nei momenti opportuni durante l'anno, ad esempio dopo che un titolo ha superato le aspettative di guadagno, ha affermato Casciotta. Nonostante la recente flessione del mercato, gli investitori a lungo termine dovrebbero ancora avere alcuni asset che hanno avuto buoni risultati nel tempo e la vendita di questi dà ad altri asset il tempo di riprendersi, ha affermato.
"Hai tutto l'anno per ritirare la tua distribuzione, quindi potrebbero esserci delle volte in cui puoi scegliere personalmente l'investimento da cui prenderai la distribuzione perché in quel momento l'economia è buona", Casciotta disse.
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Fonte: https://www.barrons.com/articles/rmds-ira-401k-retirement-51654897226?siteid=yhoof2&yptr=yahoo